투자부동산의 평가 모형과 분류

핵심 정리

투자부동산은 상거래 목적이 아니라 투자 목적으로 보유하거나 영업활동에 사용하지 않는 토지, 건물 및 기타의 부동산을 말한다. 이 개념에서 분류의 기준은 보유 목적이다. 장기 시세차익을 얻기 위해 보유하는 토지는 투자부동산이지만, 통상적인 영업 과정에서 단기 판매하려는 토지는 제외한다. 장래 용도를 결정하지 못한 채 보유하는 토지는 투자부동산으로 분류한다.

투자부동산의 측정은 원가모형과 공정가치모형 중 하나를 고르는 것에서 출발한다. 투자부동산을 원가모형으로 측정하면 감가상각비만큼 당기순이익이 감소하고, 공정가치모형에서는 공정가치 변동분이 당기손익으로 인식된다. 두 모형은 이익에 닿는 경로가 달라서 같은 부동산이라도 기간 이익이 다르게 나타난다.

공정가치모형을 적용하는 투자부동산의 공정가치 변동손익은 당기손익으로 인식한다. 공정가치모형에서는 감가상각을 하지 않는다고 정리하면 된다.

재고자산을 공정가치모형 투자부동산으로 대체할 때 장부금액과 대체시점 공정가치의 차액은 당기손익으로 인식한다. 투자부동산의 측정 모형을 원가모형에서 공정가치모형으로 바꾸는 것은 회계정책의 변경이다.

투자부동산은 자가사용 부동산과 경계가 맞닿아 있어 용도 판단이 함께 쟁점이 된다. 그래서 분류의 문제와 측정의 문제를 나눠 보는 습관이 필요하다.

자세히

원가모형과 공정가치모형의 이익 차이

두 모형의 차이는 감가상각을 하느냐와 평가차액을 어디에 두느냐에서 생긴다. 같은 부동산이라도 어느 모형을 택하느냐에 따라 기간 이익의 모양이 달라지므로, 두 모형을 나란히 놓고 비교하는 것이 핵심이다. 두 모형의 차이를 한 표로 정리하면 다음과 같다.