유동·비유동 구분 기준(정상영업주기·12개월)

핵심 정리

재무상태표는 기업의 재무 상태를 보고기간 말 시점에서 보여 주는 표다. 자산과 부채는 유동과 비유동으로 나누어 표시하는 것이 기본이며, 이렇게 나누는 목적은 기업의 단기자금 운용능력을 분석하기 쉽도록 하기 위함이다. 자산은 1년 또는 정상영업활동 주기 내에 현금화될 수 있는 것을 유동자산으로 보고, 그 밖의 모든 자산은 비유동자산으로 분류한다.

유동자산으로 분류되는 요건은 네 가지다. 첫째, 정상영업주기 내에 실현되거나 판매·소비할 의도가 있는 자산은 유동자산으로 분류한다. 둘째, 유동자산은 주로 단기매매 목적 보유 자산과 비유동금융자산 중 유동성 대체 부분을 포함한다. 셋째, 보고기간 후 12개월 이내에 실현될 것으로 예상되는 자산은 유동자산으로 분류한다. 넷째, 교환이나 부채 상환 목적으로 사용하는 데 제한이 있는 현금이나 현금성자산이라도 그 제한 기간이 보고기간 후 12개월 이상이 아니면 유동자산이다. 네 가지 중 하나에라도 해당하면 유동이고, 어느 쪽에도 해당하지 않는 나머지 자산은 비유동이다.

영업주기는 정상영업주기를 기준으로 하는 개념이므로 업종마다 길이가 다르다. 따라서 정상영업주기 내 실현 여부는 기업별로 판단해야 하며, 1년 기준과 정상영업주기 기준 중 하나라도 충족하면 유동으로 보는 것이 출발점이다. 정상영업주기 내 운전자본 항목은 결제 시기만으로 나누지 않는다는 점에서 예외로 읽어야 한다. 정상영업주기 내 운전자본인 매입채무와 미지급비용은 보고기간 후 12개월이 지나 결제되더라도 유동부채로 분류한다.

재무상태표의 표시 방식은 유동·비유동 구분법이 원칙이다. 다만 재무상태표는 유동성 순서 표시가 더 신뢰성 있고 목적적합하지 않으면 유동과 비유동을 구분하여 표시한다. 금융회사와 같은 일부 기업은 유동성 순서 표시가 구분법보다 신뢰성 있고 목적적합한 정보를 제공할 수 있다. 구분 표시의 효과는 유동성 기준 분류로 자금 사정 파악에 있으며, 한계는 1년과 정상영업주기의 판단에 따라 같은 항목도 분류가 달라질 수 있다는 점이다. 재무상태표를 읽을 때는 이 두 방식 중 어떤 기준이 적용되었는지부터 확인하면 된다.

자세히

유동성 순서 표시와 구분 표시의 선택

유동성 순서 표시는 모든 자산과 부채를 유동성의 순서에 따라 나열하는 방법이다. 여기서 유동성은 현금으로 전환되기 쉬운 정도를 뜻하며, 자산과 부채는 유동성이 높은 항목부터 배열된다. 두 표시 방식 중 어느 것이 원칙이고 어느 경우에 예외인지를 구별해 두어야 한다. 신뢰성과 목적적합성은 정보가 의사결정에 얼마나 쓸모 있는지를 가리키는 기준이므로, 순서 표시를 택할지는 이 두 기준을 충족하는지로 정한다.

표에서 보듯 기본 틀은 구분 표시이고, 순서 표시는 신뢰성과 목적적합성 기준을 충족할 때 쓰는 대안이다. 이 판단은 항목 하나가 아니라 재무상태표 전체의 표시 방식에 관한 것이다.